تحلیل قیمت اتریوم در آستانه انتشار دادههای اقتصادی آمریکا
قیمت اتریوم در محدوده ۳۲۰۰ دلار تثبیت شده و بازار در حالتی از تثبیت و انتظار برای انتشار گزارشهای اقتصادی کلان آمریکا به سر میبرد. در همین حال، اقدام مورگان استنلی برای ثبت یک تراست اتریوم نزد SEC، امیدواریها به جریان نهادی را تقویت کرده است. تحلیل تکنیکال نشاندهنده حفظ روند صعودی با وجود نشانههای خنثیسازی مومنتوم است.
نکات کلیدی
- قیمت اتریوم در محدوده حیاتی ۳۲۰۰ دلار در نوسان است و بازار در حالت انتظار قرار دارد.
- انتشار دادههای اقتصادی آمریکا از جمله آمار اشتغال ADP و PMI خدمات میتواند جهتگیری بعدی بازار را مشخص کند.
- مورگان استنلی، غول مدیریت دارایی، با ثبت تراست اتریوم نزد SEC گام دیگری در ورود نهادی به این حوزه برداشته است.
- شاخصهای تکنیکال مانند MACD و RSI نشاندهنده کاهش نسبی مومنتوم صعودی و تثبیت قیمت هستند.
- مقاومتهای پیشرو در سطوح ۳۳۰۰ و ۳۵۰۰ دلار و حمایت کلیدی در محدوده ۳۰۰۰ دلار قرار دارند.
- بازار کلی رمزارزها از جمله بیتکوین و سولانا نیز پس از رشدهای اخیر، وارد فاز تثبیت شدهاند.
- انتظارات برای کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو همچنان به عنوان یک عامل حمایتی در بازار عمل میکند.
تثبیت قیمت در آستانه طوفان دادههای اقتصادی
قیمت اتریوم در معاملات روز چهارشنبه بالای سطح ۳۲۰۰ دلار حفظ شده و نشاندهنده یک توقف موقت پس از رالی صعودی هفتههای اخیر است. این تثبیت در حالی رخ میدهد که معاملهگران چشم به انتشار مجموعهای از گزارشهای اقتصادی پرتأثیر از آمریکا دوختهاند. دادههایی مانند تغییر اشتغال ADP، شاخص مدیران خرید خدمات ISM، سفارشات کارخانهها و آمار موقعیتهای شغلی JOLTS میتوانند سرنخهای مهمی درباره سلامت اقتصاد و در نتیجه، سیاستهای آتی فدرال رزرو ارائه دهند.
هر گونه انحراف قابل توجه این دادهها از انتظارات میتواند نوسانات شدیدی را نه تنها در بازارهای سنتی، که در داراییهای ریسکی مانند رمزارزها ایجاد کند. در حال حاضر، فعالیت اقتصادی آمریکا نشانههایی از کاهش شتاب را نشان میدهد که در گزارشهای PMI دسامبر نیز منعکس شده بود. این امر، گمانهزنیها درباره رویکرد محتاطانهتر فدرال رزرو و احتمال کاهش نرخ بهره زودتر از موعد را تقویت کرده است. چنین چشماندازی تاکنون به عنوان یک عامل حمایتی برای بازار رمزارزها عمل کرده و از افتهای عمیقتر جلوگیری نموده است.
حرکت نهادی جدید: مورگان استنلی وارد میدان اتریوم میشود
در میان این انتظارات بازار، خبر مهم دیگری توجه تحلیلگران را به خود جلب کرده است. مورگان استنلی، غول مدیریت دارایی با ۱.۳ تریلیون دلار دارایی تحت مدیریت، به طور رسمی درخواست ثبت یک صندوق سرمایهگذاری قابل معامله در بورس یا ETF برای اتریوم را نزد کمیسیون بورس و اوراق بهادار آمریکا ارائه داده است. این اقدام که با ثبت فرم S-1 همراه بوده، گام بلند دیگری در مسیر ورود سرمایه نهادی به حوزه اتریوم محسوب میشود.
مورگان استنلی پیش از این نیز با ثبت تراستهایی برای بیتکوین و سولانا، علاقه خود به فضای داراییهای دیجیتال را نشان داده بود. ثبت تراست اتریوم در شرایطی صورت میگیرد که انتظارات برای دریافت مجوز نهایی برای صندوقهای ETF مبتنی بر اتریوم در سال ۲۰۲۶ به اوج خود رسیده است. چنین حرکتی از سوی یک نهاد مالی با این عظمت، نه تنها اعتبار بیشتری به اتریوم میبخشد، بلکه نشاندهنده افزایش تقاضای نهادی برای دسترسی به این دارایی است. این موضوع میتواند در بلندمدت تأثیر ساختاری مثبتی بر قیمت داشته باشد.
تحلیل تکنیکال: حفظ حمایت کلیدی در کانون توجه
از منظر فنی، قیمت اتریوم در حال حاضر در محدوده ۳۲۲۲ دلار معامله میشود. رفتار قیمت نشان میدهد که خریداران علاقه قابل توجهی به دفاع از سطوح حمایتی کلیدی مانند ۳۲۰۰ دلار دارند. اگرچه ساختار کلی بازار هنوز میتواند اصلاحی تفسیر شود، اما سیگنالهای فنی از تداوم تمایل مثبت خبر میدهند. شاخص MACD شروع به چاپ میلههای قرمز روی هیستوگرام کرده و خط MACD از خط سیگنال عبور کرده است. این وضعیت نشاندهنده یک واگرایی نزولی ضعیف است، اما هنوز به معنای شروع یک روند نزولی قدرتمند نیست.
در طرف دیگر، شاخص قدرت نسبی یا RSI در سطح ۵۷ قرار دارد که در مقایسه با سطوح اخیر بالای ۷۰، نشان از خنکشدن نسبی مومنتوم دارد. این کاهش شتاب، طبیعی پس از یک دوره رشد پرشتاب به نظر میرسد و هنوز هیچ نشانهای از شرایط فروش افراطی در بازار دیده نمیشود. کلید حرکت بعدی در گرو حفظ یا شکست سطح ۳۲۰۰ دلار است. در صورت موفقیت خریداران در حفظ این حمایت و بازگشت روند صعودی، اهداف مقاومت بعدی در سطوح ۳۳۰۰ و سپس ۳۵۰۰ دلار قرار خواهند داشت.
تصویر کلی بازار و عوامل بیرونی
اتریوم در این مسیر تنها نیست. سایر ارزهای دیجیتال اصلی مانند بیتکوین، سولانا و ریپل نیز پس از رشدهای قابل توجه، در نزدیکی سطوح مقاومتی خود متوقف شدهاند. به عنوان مثال، قیمت بیتکوین در محدوده ۹۲۰۰۰ دلار تثبیت شده است. این همراهی نشان میدهد که تثبیت کنونی، یک پدیده گسترده در بازار رمزارزها است و معاملهگران در حال کسب سود و بازپوزیشینگ برای مرحله بعدی نوسانات هستند.
علاوه بر عوامل اقتصادی، تنشهای ژئوپلیتیکی نیز کماکان به عنوان یک عامل عدم قطعیت در پسزمینه بازار حضور دارند. اخبار مربوط به تحولات در ونزوئلا و تأثیر آن بر بازار انرژی جهانی، نمونهای از این عوامل است که میتواند بر ریسکپذیری کلی سرمایهگذاران تأثیر بگذارد. در چنین محیطی، انتظار برای دادههای اقتصادی آمریکا به عنوان یک محرک فوریتر، بر فضای بازار حاکم شده است. نتیجه این گزارشها میتواند تعیین کند که آیا روند تثبیت فعلی به یک پولبک عمیقتر تبدیل میشود یا مقدمهای برای شکست مقاومتها و ازسرگیری روند صعودی است.